20. November 2026
An diesem Tag tritt die neue EU-Verbraucherkreditrichtlinie (Consumer Credit Directive II) in Kraft. Buy Now Pay Later Dienste wie Klarna, PayPal Pay Later, Afterpay und andere werden dann wie Bankkredite reguliert.
Was ist BNPL und warum wird es reguliert?
Buy Now Pay Later (BNPL) ermöglicht es Ihnen, online oder im Geschäft einzukaufen und erst später zu bezahlen - oft in Raten oder nach 30 Tagen. Bekannte Anbieter sind Klarna, PayPal Pay Later, Afterpay und Riverty (ehemals AfterPay).
Das Problem: Bisher fielen BNPL-Dienste nicht unter die strenge Kreditregulierung, weil sie oft keine Zinsen berechneten oder unter bestimmten Schwellenwerten blieben. Die EU hat erkannt, dass dies zu Überschuldung führen kann, besonders bei jungen Menschen.
Die wichtigsten Änderungen - Schritt für Schritt
Kredite unter 200 Euro werden reguliert
Bisher galten die Kreditregeln erst ab 200 Euro. Ab November 2026 fallen auch kleinere Beträge unter die Verbraucherkreditrichtlinie.
Beispiel: Ein Klarna-Kauf über 50 Euro in 3 Raten wird künftig wie ein regulärer Kredit behandelt.
BNPL-Anbieter unter Bankaufsicht
Klarna, PayPal Pay Later und andere BNPL-Anbieter werden künftig von der Bankaufsicht (BaFin in Deutschland) überwacht - genau wie normale Banken.
Was bedeutet das? Strengere Kapitalanforderungen, mehr Transparenz und besserer Verbraucherschutz.
Pflicht zur Bonitätsprüfung
Vor jeder BNPL-Nutzung muss der Anbieter Ihre Kreditwürdigkeit prüfen. Dies geschieht über Schufa oder andere Auskunfteien.
Wichtig für Expats: Ohne Schufa-Eintrag kann die Bonitätsprüfung schwieriger sein. Bauen Sie zuerst eine Kredithistorie auf!
14 Tage Widerrufsrecht
Sie haben künftig 14 Tage Zeit, einen BNPL-Vertrag ohne Angabe von Gründen zu widerrufen. Dies gilt für alle BNPL-Käufe.
So funktioniert es: Innerhalb von 14 Tagen schriftlich (E-Mail reicht) den Widerruf erklären. Der BNPL-Vertrag wird aufgelöst.
Pflicht-Warnhinweis
Bei jedem BNPL-Angebot muss der Warnhinweis "Achtung! Kreditaufnahme kostet Geld" deutlich sichtbar angezeigt werden.
Ziel: Verbraucher sollen verstehen, dass BNPL ein Kredit ist - auch wenn er "zinsfrei" erscheint.
Welche Anbieter sind betroffen?
BNPL-Anbieter
- Klarna (Rechnung, Ratenzahlung)
- PayPal Pay Later / Pay in 3
- Afterpay / Clearpay
- Riverty (ehem. AfterPay)
- Affirm
- Billie (B2B)
Neue Pflichten
- Bonitätsprüfung vor Kreditvergabe
- Klare Kosteninformationen
- 14 Tage Widerrufsrecht
- Pflicht-Warnhinweis
- BaFin-Überwachung
- Beschwerdemanagement
Vorteile für Verbraucher
- Besserer Schutz vor Überschuldung: Durch die Bonitätsprüfung werden Kredite nur an zahlungsfähige Personen vergeben.
- Mehr Transparenz: Alle Kosten müssen klar kommuniziert werden - keine versteckten Gebühren mehr.
- Widerrufsrecht: 14 Tage Bedenkzeit, um den BNPL-Vertrag rückgängig zu machen.
- Behördliche Aufsicht: Die BaFin überwacht BNPL-Anbieter und kann bei Verstößen eingreifen.
Praktische Tipps für Verbraucher
- Überblick behalten: Nutzen Sie nicht mehrere BNPL-Dienste gleichzeitig - das erhöht die Schuldengefahr.
- Fälligkeitsdaten notieren: Verpassen Sie keine Zahlungstermine, um Mahngebühren zu vermeiden.
- Alternative prüfen: Eine reguläre Kreditkarte kann günstiger sein als mehrere BNPL-Raten.
- Budget planen: Kaufen Sie nur, was Sie sich auch ohne BNPL leisten könnten.
Zeitplan der Regulierung
EU verabschiedet neue Verbraucherkreditrichtlinie (CCD II)
Umsetzung in nationales Recht durch EU-Mitgliedstaaten
Neue Regeln treten in Kraft - alle BNPL-Anbieter müssen compliant sein
Fazit
Die neue BNPL-Regulierung ist ein wichtiger Schritt für den Verbraucherschutz. Auch wenn der Checkout bei Klarna & Co. künftig etwas länger dauern könnte, profitieren Sie von mehr Transparenz und besseren Schutzrechten. Besonders für Neuankömmlinge in Deutschland ist es wichtig, BNPL-Dienste bewusst zu nutzen und die eigene Bonität im Blick zu behalten.